Метады і парады інвеставання ў рост акцый

Кіраўніцтва па росце інвестыцый

Інвестары могуць скарыстацца новымі стратэгіямі росту інвестыцый, каб больш дакладна адточваць акцыі або іншыя інвестыцыі, якія прапануюць прыбытак вышэй сярэдняга.

Што тычыцца інвестыцый на фондавым рынку, заўсёды можна выкарыстоўваць розныя падыходы. Аднак мэта, як правіла, заўсёды аднолькавая, незалежна ад падыходу - павялічыць свае інвестыцыі і павялічыць прыбытак.

Інвестары росту пастаянна шукаюць асобныя акцыі або звязаныя з акцыямі інвестыцыі-напрыклад, узаемныя фонды або біржавыя фонды (ETF)-якія гатовы расці і прапануюць патэнцыял для большай прыбытку. Вядома, вашы інвестыцыі павінны адпавядаць вашым асабістым кароткатэрміновым і доўгатэрміновым фінансавым мэтам, талерантнасці да рызыкі і шэрагу іншых фактараў. Тым не менш, ёсць асноўныя метады, прынцыпы і стратэгіі, якім інвестары росту могуць прытрымлівацца, якія адпавядаюць практычна любому індывідуальнаму плану інвеставання.

Асновы інвеставання росту

Рост інвеставання - гэта па сутнасці працэс інвеставання ў кампаніі, галіны або сектары, якія ў цяперашні час растуць і, як чакаецца, працягнуць сваё пашырэнне на працягу значнага перыяду часу.

У свеце інвестыцый рост інвестыцый звычайна разглядаецца як абразлівае, а не абарончае ўкладанне. Гэта проста азначае, што рост інвеставання - гэта больш актыўная спроба стварыць свой партфель і прынесці большую аддачу ад капіталу, які вы ўкладваеце. Абарончыя інвестыцыі, наадварот, больш імкнуцца да інвестыцый, якія прыносяць пасіўны даход і працуюць над абаронай капіталу, які вы ўжо зарабілі - напрыклад, аблігацый або акцый блакітных фішак, якія прапануюць устойлівыя дывідэнды.

Інвестыцыі ў гарачыя сектары

Адзін з падыходаў для росту інвестараў - гэта інвеставанне ў акцыі, узаемныя фонды і ETF на аснове пэўных сектараў і галін.

Поспех прадпрыемстваў у розных сектарах змяняецца з цягам часу. Аднак звычайна даволі лёгка вызначыць "гарачыя" сектары ў сэнсе атрымання прыбыткаў вышэй сярэдняга ўзроўню для публічна торгуемых кампаній.

Напрыклад, два сектары, якія былі асабліва гарачымі на працягу некалькіх дзесяцігоддзяў і больш, - гэта ахова здароўя і тэхналогіі. Кампаніі, якія займаюцца тэхналогіямі, тэхналагічнымі дасягненнямі або пастаянна выпускаюць новае абсталяванне, праграмнае забеспячэнне і прылады, - добры выбар для інвестараў, якія растуць. Тое ж самае тычыцца кампаній у сферы аховы здароўя. Падумайце аб гэтым лагічна: кожнаму ў пэўны момант трэба паклапаціцца пра сваё здароўе, і ёсць кампаніі, якія пастаянна распрацоўваюць новыя лекі, тэрапіі, метады лячэння і месцы, куды можна звярнуцца. Сектар аховы здароўя, верагодна, працягне карыстацца хуткім ростам, паколькі абслугоўвае старэнне пакалення бэбі-бумераў. Фактычна, гэтыя два сектары звязаны паміж сабой, бо многія апошнія тэхналагічныя распрацоўкі фактычна з’яўляюцца дасягненнямі ў галіне аховы здароўя.

Інвестары росту могуць спрасціць інвеставанне ў сектар, скарыстаўшыся інвестыцыйнымі сродкамі, такімі як узаемныя фонды і ETF, якія змяшчаюць кошык акцый, звязаную з пэўнымі сектарамі. ETF становяцца ўсё больш папулярным варыянтам інвеставання з -за іх найвышэйшай ліквіднасці і больш нізкіх гандлёвых выдаткаў у параўнанні з узаемнымі фондамі.
Каб даведацца больш, азнаёмцеся з усімі бясплатнымі гандлёвымі даведнікамі CFI.

Разуменне даходу

Для інвестараў у рост акцый важна разумець чысты прыбытак кампаніі.

Гэта не азначае проста ведаць іх бягучыя даходы, але і ўлічваць іх гістарычныя даходы, паколькі гэта дазваляе інвестару ацаніць бягучы прыбытак адносна мінулых вынікаў дзейнасці кампаніі. Акрамя таго, прагляд гісторыі даходаў кампаніі дае больш дакладнае ўказанне на верагоднасць атрымання кампаніяй больш высокіх прыбыткаў у будучыні.

Высокія паказчыкі прыбытку за пэўны квартал ці год могуць прадстаўляць сабой аднаразовую анамалію ў дзейнасці кампаніі, працягваецца тэндэнцыю або пэўны момант у цыкле прыбыткаў, які кампанія працягвае паўтараць з цягам часу.

Важна таксама разумець, што нават кампаніі з адносна нізкім, а часам нават адмоўным прыбыткам усё роўна могуць быць добрым выбарам для інвестара ў рост. Памятайце, што прыбытак - гэта тое, што застаецца пасля адымання ўсіх вытворчых, маркетынгавых, эксплуатацыйных, працоўных і падатковых выдаткаў з валавога даходу кампаніі. У многіх выпадках меншыя кампаніі спрабуюць зрабіць прарыў, накіраваўшы больш капіталу ў бок развіцця свайго бізнесу, што можа негатыўна паўплываць на іх прыбытак у кароткатэрміновай перспектыве, але ў доўгатэрміновай перспектыве прыносяць інвестарам большую прыбытковасць. У такой сітуацыі разумныя інвестары ўлічваюць іншыя фактары, такія як якасць кіраўніцтва кампаніі, каб высветліць падказкі адносна сапраўднага патэнцыялу росту кампаніі.

Рост Інвеставанне праз Інвеставанне кошту

Інвестары росту часам эфектыўна ацэньваюць інвестараў, таму што яны шукаюць кампаніі, акцыі якіх у цяперашні час могуць быць недаацэненыя па прычынах, якія могуць быць такімі ж простымі, як той факт, што кампанія адносна новая і яшчэ не прыцягнула ўвагу многіх інвестыцыйных аналітыкаў або фондаў менеджэры.

Мэта складаецца ў тым, каб захапіць акцыі па нізкай цане кампаніі, якая мае добрыя пазіцыі, каб карыстацца значным і працяглым усплёскам росту. Ёсць некалькі магчымых спосабаў ідэнтыфікацыі такіх кампаній, адзін з якіх мы ўжо закраналі - агляд кампаній у гарачых сектарах. Інвестары, якія могуць вызначыць новую, добра кіраваную і добра фінансаваную кампанію, якая ўваходзіць у гарачы сектар, часта могуць пажынаць значныя ўзнагароды. Іншы магчымы падыход - вывучыць кампаніі, якія знаходзяцца ў стане падзення, напрыклад, тыя, якія прайшлі праз банкруцтва або рэарганізацыю, але якія, верагодна, выжывуць і акрыяць.

Выкарыстоўваючы суадносіны кошту і прыбытку

Суадносіны цана/прыбытак (P/E) - гэта інструмент, які інвестары росту часта выкарыстоўваюць, каб дапамагчы ім у выбары акцый для інвеставання.

Як вынікае з назвы каэфіцыента, вы павінны зразумець прыбытак кампаніі, перш чым эфектыўна выкарыстоўваць інструмент.

Наогул кажучы, чым вышэй стаўленне P/E, тым большы рызыка гатовы ўзяць на сябе інвестары з -за прагназуемых прыбыткаў і тэмпаў росту.

Каэфіцыент P/E асабліва карысны для інвестараў у росце, якія спрабуюць параўнаць кампаніі, якія працуюць у адной галіны. Ва ўсталяваных галінах і сектарах, як правіла, існуюць сярэднія каэфіцыенты P/E для гэтай канкрэтнай галіны або сектара. Ведаючы такія сярэднія паказчыкі па галінах або сектарах, каэфіцыент P/E кампаніі становіцца значна больш карысным, чым проста глядзець на яго ў параўнанні з рынкам у цэлым.

Гледзячы на ​​каэфіцыент P/E кампаніі застаецца карысным аналітычным інструментам для росту інвестараў, але далучэнне да яшчэ адной фундаментальнай фінансавай метрыкі можа дапамагчы ўдакладніць вашыя інвестыцыйныя выбары.

Выкарыстоўваючы суадносіны кошт-кніга

Суадносіны цана/кніга-або суадносіны P/B-часта лічацца больш асноўнай аналітычнай метрыкай кошту інвестараў у адрозненне ад інвестараў, якія растуць.

Аднак справа ў тым, што стаўленне P/B таксама можа быць выкарыстана ў якасці эфектыўнага інструмента для вызначэння запасаў з высокім патэнцыялам росту.

Каэфіцыент P/B разлічваецца шляхам дзялення акцыі на цану акцыі на балансавы кошт адной акцыі. Для таго, каб вызначыць балансавы кошт акцыі, прывілеяваная акцыя, якая была выпушчана, павінна быць вынята з агульнага капіталу акцыянераў. Затым лічба, вылічаная з гэтай высновы, павінна быць падзелена на ўсе звычайныя акцыі, якія яшчэ знаходзяцца ў звароце. Канчатковы лік - гэта балансавы кошт кампаніі на акцыю. Часта інвестарам, асабліва інвестарам у рост, карысна параўноўваць балансавы кошт кампаніі з яе рынкавай коштам. Такое параўнанне можа служыць добрым сведчаннем таго, заніжаная ці завышаная акцыя. Кампаніі з высокім патэнцыялам росту часта недаацэньваюцца з -за вялікіх даўгавых нагрузак і капітальных выдаткаў.

Давайце выкарыстаем гэты каэфіцыент. Для гэтага прыкладу мы збіраемся выкарыстоўваць індэкс S&P 500. Інвестар росту будзе, тэарэтычна, зірнуць на ўсе акцыі, разлічваючы або шукаючы суадносіны P/B для кожнай. Незалежна ад таго, як акцыі пералічаныя, рост інвестара можа змяніць іх у адпаведнасці з іх суадносінамі P/B, пачынаючы з самых высокіх лічбаў і заканчваючы самым нізкім. Кампаніі, якія ўваходзяць у верхнюю траціну спісу, будуць разглядацца як патэнцыйна добрыя выбары акцый. Майце на ўвазе, што гэта не дакладная навука, а больш карысны прыклад, які інвестары могуць выкарыстоўваць для вызначэння і дадання ў свой партфель акцый з найбольшым патэнцыялам росту.

Інвестыцыі з высокім рызыкай росту

Рост інвеставання таксама можа распаўсюджвацца на інвестыцыі за рамкі традыцыйных інвестыцый на фондавым рынку.

Інвеставанне ў высокарызыкоўныя інвестыцыі ў рост-таксама званыя спекулятыўнымі-гэта падыход, які не падыходзіць для інвестараў з нізкім парогам рызыкі. Гэтая стратэгія лепш за ўсё падыходзіць для інвестараў у росце, якія шукаюць максімальнай прыбытку ў адносна кароткія тэрміны і якія маюць дастатковы інвестыцыйны капітал, каб падтрымліваць іх у магчымыя перыяды страт.

Інвестыцыі з высокім рызыкай ўключаюць у сябе такія рэчы, як ф'ючэрсы, апцыённыя кантракты, абмен замежнай валюты (форекс), капейкі і спекулятыўную нерухомасць, напрыклад, зямлю, якая не была засвоена. Гэтыя інвестыцыі звязаны з большым рызыкай, паколькі не прапануюць гарантаванай прыбытковасці, а іх кошт мае тэндэнцыю хутка мяняцца (іншымі словамі, яны падвяргаюцца большай зменлівасці). Аднак перавагі для многіх інвестараў складаюцца ў тым, што калі такія ўкладанні акупляюцца, яны часта прыносяць вялікія аддачы.

Калі вы разглядаеце любое з гэтых укладанняў, памятайце, што даследаванне - ключ да поспеху. Больш за звычайнага інвестара ў акцыі або аблігацыі, вы павінны ведаць рынак, на які вы інвестуеце. Паколькі поспех у значнай ступені заснаваны на здагадках, мы настойліва рэкамендуем толькі дасведчаным інвестарам кінуць косткі на такія інвестыцыйныя актывы.

Індэкс Інвеставанне

Індэкснае інвеставанне разглядаецца як кансерватыўная і больш бяспечная форма ўкладанняў у параўнанні з інвестыцыямі ў кошт або рост.

Такім чынам, гэта прадугледжвае значна меншую працу і распрацоўку стратэгіі з боку інвестара. Індэксныя інвестыцыі шырока дыверсіфікуюць грошы інвестара сярод розных тыпаў акцый, спадзеючыся адлюстраваць тую ж прыбытковасць, што і агульны фондавы рынак. Адной з галоўных прывабнасцяў індэксавання з'яўляецца тое, што шматлікія даследаванні паказалі, што нешматлікія стратэгіі выбару асобных акцый пераўзыходзяць індэксныя інвестыцыі ў доўгатэрміновай перспектыве.

За стратэгіяй індэксавання інвеставання звычайна варта інвеставанне ва ўзаемныя фонды або біржавыя фонды, якія прызначаны для адлюстравання эфектыўнасці буйнога фондавага індэкса, такога як S&P 500 або FTSE 100.

Крыніцы:
www.wikipedia.org / www.corporatefinanceinstitute.com / www.businessdictionary.com / www.readyratios.com / www.moneycrashers.com